ETF'ler ve Varlık Tahsisi

• Mayıs Ayı 5, 2024

İşte yatırımcıların kendilerine daha sık sormaları gereken bir soru ...

Paranızı en fazla korumaya ihtiyaç duyduğunda koruyamazlarsa neden pahalı fon yöneticilerine ödeme yaparsınız?

YAPMAYAN yöneticilere yüksek ücret ödemekten kaçınmanın bir yolu, pasif olarak bir endeksi takip eden endeks fonlarının kullanılmasıdır. Ancak yakın zamana kadar endeks fonları S&P 500 endeksi gibi büyük borsa endekslerinin performansını takip eden fonlarla hemen hemen sınırlıydı.

Bununla birlikte, borsa yatırım fonlarının (ETF'ler) büyümesi endeks yatırımlarının yüzünü kökten değiştirdi ve yatırımcılara bir dizi varlık sınıfı boyunca çok çeşitli yatırım fırsatlarına düşük maliyetli erişim sağladı. Bu varlık sınıfları şunları içerir: hisse senetleri, sabit gelir, uluslararası hisse senetleri ve tahviller, gayrimenkul, para birimleri, emtia ve altın.

Bununla birlikte, yatırımcılar bir ETF'ye yatırım yapmanın para kaybetme riskini ortadan kaldırmayacağını akılda tutmalıdır, çünkü bir ETF sadece hangi endeksi takip edip takip edeceğini takip edecektir. Ancak ETF'ler, korkunç performans için yüksek ücretler ödeme riskini ortadan kaldırıyor.

ETF'lerin düşük maliyeti en büyük cazibe merkezlerinden biridir. ABD'de yatırımcılar, geniş bir hisse senedi piyasası endeksini takiben bir ETF için yılda yönetilen varlıkların ortalama yüzde 0,17'sini öderler.

ETF'lerin sahip olduğu diğer avantajlar arasında şeffaflık, basitlik, esneklik ve likidite bulunmaktadır. ETF'ler, borsa açık olduğu her an, tıpkı bir hisse gibi, belirli bir fiyattan (net varlık değerinin çok yakınında) belirli bir fiyata satın alınabilir ve satılabilir. Bu, sadece gün sonunda fiyatlandırılan yatırım fonu ile keskin bir tezat oluşturuyor ve yatırımcılar hisse senetleri için hangi fiyatı ödediklerinden emin değiller.

Bu nedenle ETF'ler yatırımcılar için çok yararlı bir araçtır, çünkü ETF'ler yatırımcıların belirli bir ETF'nin satın alınmasıyla bir sektöre veya varlık sınıfına kolayca maruz kalmalarını sağlar. Bununla birlikte, ETF'ler sadece bir araçtır - pozitif yatırım performansının anahtarı, yatırımcıların portföylerinde hangi varlık sınıflarının olması gerektiği konusunda hala kararını korumaktadır.

Önceki yatırımlarda her yatırımcı portföyünün bir parçası olması gereken varlık sınıflarından bazılarını tartıştım. Tabii ki, her bir yatırımcı arasındaki yaş, risk toleransı, hedefler vb. Farklılıklar nedeniyle her bir varlık sınıfına ayrılan yüzdeler olacaktır.

Benim düşünceme göre, birçok yatırımcının portföyü ile ilgili sorun bir sepette çok fazla 'yumurta' oldu - yani sadece ABD doları cinsinden ABD varlıklarına ayrılan çok fazla para.

Çoğu yatırımcının en azından aşağıdakilere maruz kalması gerektiğine inanıyorum:

1) Uluslararası hisse senetleri, özellikle Çin ve Brezilya gibi gelişmekte olan piyasalar

2) Uluslararası tahviller, sabit gelir kaynaklarınız için ABD dolarından çeşitlenmek

3) Emtialar - diğer bir deyişle, emtiaların kendileri (ETF'ler) veya emtia firmalarındaki hisse senetleri aracılığıyla kağıt varlıkların aksine gerçek varlıklar

4) Para birimleri (yine ETF'lerle) - ABD doları uzun vadeli düşüşte ve altın standardından çıkarıldığından bu yana değerinin yaklaşık% 70'ini kaybetti

5) Gayrimenkul, ancak çiftlik arazisi veya kereste gibi gayrimenkuller - yine gayrimenkuller

6) Altın - bu tamamen ayrı bir kategoridir - altın, sağlık veya ev sahibi sigortanızı kullandığınız kadar, finansal felaketlere karşı korumak için finansal sigorta olarak ele alınmalıdır.

Bu makale hakkında herhangi bir sorunuz veya yorumunuz varsa, lütfen doğrudan e-posta veya Yatırım forumunda benimle iletişime geçmekten çekinmeyin.

Video Talimatları: BANKALARDA KREDİ YÖNETİMİ - Ünite 4 Konu Anlatımı 1 (Mayıs Ayı 2024).