ABD Tasarruf Bonolarına Yeni Bir Bakış

• Mayıs Ayı 12, 2024

Devam eden mali kriz, borsa kargaşası, konut sektörünü çevreleyen çöküş ve belirsizlik ve görünüşte dayanıksız bankaların çöküşü milyonlarca bireysel yatırımcının “güvenli” yatırım cennetleri için koşuyor. Yüksek verim peşinde koşmak yerine ana emniyet bugün birçok birey için yol gösterici olmuştur. Bir zamanlar tuhaf ama güvenli yerler olarak kabul edilen bankalar gibi nakit biriktirmek için geleneksel yerler, son bankacılık başarısızlıkları ve kredi piyasalarındaki müteakip ekonomik baskılar ışığında birçok kişi tarafından daha yakından incelenmektedir. Banka mevduat sertifikası ve tasarruf hesabı dışında herhangi bir seçenek var mı? “Güvenlik” göreceli bir terim olmakla birlikte; hiçbir yatırım gerçekten garanti edilmez, hatta “düşük riskli” bir yatırım bile değildir; büyük ilgi gören yatırımlardan biri ABD Tasarruf Bonolarıdır.

Müdürün güvenliği ile ilgilenen birçok kişi, özellikle 1990'ların gidiş-dönüş döneminde, yıllarca önemli miktarda yatırımcı ve profesyonel para yöneticisi tarafından sık sık göz ardı edilen ABD tasarruf bonolarına yeni bir bakış atıyor. Yatırım fonları gibi diğer “ciddi” yatırımlarla aynı şekilde tartışmaya değmeyecek “sıradan” düşük getirili yatırımlar. Tasarruf bonoları, borsa yatırım fonlarının veya riskten korunma fonlarının cazibesini ve yüksek büyüme potansiyelini (ve tabii ki oynaklığını) içermiyordu. Şimdi aynı yatırımcılardan ve para yöneticilerinden bazıları ABD Tasarruf Bonolarına akın ediyor. ABD Tasarruf Bonolarının faydalarından bazıları nelerdir?

1. Birleşik Devletler hükümetinin tam inancı ve kredisi tarafından verilip desteklendikleri için “güvenli”. Özel not: FDIC sigortalı banka mevduat belgesi gibi sigortalı değildirler.

2. Yerel ve eyalet vergilerinden muaf; sıradan gelir olarak vergilendirilen mevduat ve tasarruf hesaplarının banka belgelerinden kazanılan faizlerin aksine. Ancak tasarruf bonoları federal vergilere tabidir.

3. TreasuryDirect aracılığıyla satın alınabilir.

4. TreasuryDirect aracılığıyla kullanılabilen SmartExchange seçeneği, yatırımcıların E, EE ve I Serisi kağıt bonoları elektronik bonolara dönüştürmelerini sağlar.

Bireysel yatırımcıları birincil derecede ilgilendiren iki tür tasarruf bonosu vardır: Seri EE ve Seri I bonolar. EE ve I Serisi tahvillere olan ilginin 30 yıl boyunca altı ayda bir toplandığını belirtmek gerekir.

Seri EE tahvilleri, 1 Mayıs 2005 tarihinde veya sonrasında satın alındıysa, yatırımcılara tahvillerinin değerini anlamada çok yardımcı olan sabit bir faiz oranı kazanırlar. Seri EE bağları elektronik olarak veya kağıt şeklinde satın alınabilir. Elektronik EE bonoları nominal değerinde satılır ve TreasuryDirect'ten satın alınabilirken, EE serisi kağıtlar nominal değerinin yarısında satılır. Elektronik veya kağıt EE tahvili için izin verilen maksimum satın alma, bir takvim yılında 5000 $ 'dır. Özel not: kağıt EE tahvilleri önceden belirlenmiş miktarlarda satılmaktadır: 50 $, 75 $, 100 $, 200 $, 500 $, 1000 $, 5000 $ ve 10.000 $.

Seri I tahvili iki tür orana dayanmaktadır: sabit bir oran ve enflasyon oranı. Seri I tahvilindeki “I” tahvilin bir kıyas ölçütüne bağlı olması nedeniyle enflasyon anlamına gelir; bu durumda enflasyon oranı. Seri I tahvillerinin amacı enflasyon oranına ayak uydurmaktır. Seri I bonolarını kağıt veya elektronik formda satın alabilirsiniz. Kâğıt I bonoları 50 $, 75 $, 100 $, 200 $, 500 $, 1000 $, 5000 $ cinsinden satılmaktadır. Kilit nokta: Seri I nominal değerde satılır ve sabit faiz oranının yanı sıra değişken altı aylık bir enflasyon oranı öder. Yarı enflasyon oranı, yılda iki kez Kamu Borç Bürosu tarafından açıklanmaktadır: 1 Mayıs ve 1 Kasım. TÜFE-U'ya (tüm kentsel tüketiciler için Tüketici Fiyat Endeksi) dayanmaktadır.

Tasarruf bonolarına yatırım yapmanın bir dezavantajı var mı?

Likidite eksikliği, likit fonlara erişmesi gereken yatırımcılar için büyük bir dezavantajdır. Tasarruf bonoları, ister EE ister I Serisi olsun, aynı kısıtlamalara sahiptir. Bireyler tahvili kullanmadan önce en az bir yıl beklemeli ve tahvil 5 yıl önce kullanılmışsa, son 3 aydaki faizlerini kaybedeceklerdir. Tahvilin 5 yıl sonra geri alınması durumunda yatırımcılar ceza almayacaklardır.

Video Talimatları: Sonun Başlangıcı: 2019 Dünya Ekonomik Krizi (Mayıs Ayı 2024).